【亚洲】
巴林：巴林铝业与日本大纪铝业合作推出可持续浮渣加工业务
【大洋洲】
澳大利亚：塞浦路斯金属与嘉能可合作重新启动Nifty铜矿
【北美洲】
加拿大：停滞不前的巴拿马铜矿首次削减工时
美国：EnergyX出价1.5亿美元收购加兰锂业在阿根廷的资产
【南美洲】
巴西：必和必拓在巴西寻找黄金、铜矿
智利：智利燃料林业巨头Copec探索绿色氢、铜选项
阿根廷：嘉能可收购阿根廷泛美阿根廷铜矿
【非洲】
赞比亚：拟推进的矿产监管法面临采矿业的强烈反对
【欧洲】
俄罗斯：俄罗斯铝业推进铝地铁车辆项目以提高效率和可持续性
【亚洲】
巴林：巴林铝业与日本大纪铝业合作推出可持续浮渣加工业务
事件：世界最大的单点铝冶炼厂巴林铝业(Alba)与日本Daiki铝业公司建立了战略合作伙伴关系，在巴林建立可持续的铝浮渣加工厂。该合作旨在加强该地区铝生产的循环利用和可持续性。该谅解备忘录(MoU)是在Alba的场所签署的，Alba的首席执行官Ali Al Baqali和两家公司的高级管理人员出席了会议，其中包括Daiki Aluminium的董事长山本隆章。该合资企业加强了巴林和日本之间的紧密经济联系，重点关注可持续工业实践。该合作将利用Alba在铝生产方面的专业知识和Daiki Aluminium的先进回收技术，从浮渣中回收有价值的铝金属，从而显著减少浪费。该倡议通过促进循环经济原则，符合巴林的环境目标和Alba的环境、社会和治理路线图。Alba首席执行官Ali Al Baqali强调了这一伙伴关系在推进可持续发展努力方面的重要性:“与Daiki Aluminium的战略联盟标志着Alba可持续发展之旅的关键时刻。通过利用Daiki Aluminium的技术实力，我们不仅优化了我们的运营，还为巴林的经济前景做出了贡献。”Daiki Aluminium董事长山本隆章表达了对合作潜力的信心:“通过签署这份谅解备忘录，我们将建立我们的全球伙伴关系，并帮助Alba和巴林王国实现其可持续的环境目标。我们非常自豪能与Alba结成战略联盟，并相信这一合作伙伴关系将为可持续铝工业的发展做出重大贡献。”（Metals Wire）
评述：Alba是一家世界领先的铝冶炼厂，年产量超过162万公吨(mtpa) (2023年)，在卓越运营、安全、环境责任和社区发展方面拥有50年的辉煌历史。作为巴林经济的基石，Alba生产高质量的铝，包括标准和增值产品，出口到全球270多个客户。Alba在欧洲(苏黎世)、亚洲(新加坡)设有销售办事处，在美国设有子公司，是世界舞台上的可靠合作伙伴。Alba同时在巴林证券交易所和伦敦证券交易所上市，其股东包括巴林Mumtalakat控股公司(69.38%)、SABIC工业投资公司(SIIC) (20.62%)和大众(10%)。Alba优先考虑最高质量标准，这反映在其认证中:ISO 9001(质量)、ISO 14001(环境)、ISO 27001(信息安全)、ISO 45001(职业健康与安全)和ISO 18788(安全运营管理)。此外，Alba通过IATF 16949(汽车质量)、ISO 22301(业务连续性)和ASI绩效和监管链标准等认证，展示了其对负责任制造的承诺。这种奉献精神进一步体现在他们1%的Ecovadis可持续发展白金评级上。作为中东的第一家铝冶炼厂，Alba是巴林繁荣的下游铝行业的核心，为王国的国内生产总值做出了重大贡献。Alba致力于社会责任，雇佣了86%的巴林员工(2023年)，并在员工培训和发展方面投入巨资。Alba还在铝下游园区发挥了重要作用，从而增加了非石油部门对巴林国内生产总值的贡献。Alba因其以负责任的方式生产铝的举措而受到认可，获得了ESG Invest颁发的巴林最佳ESG表现奖、法国国际检验局颁发的安全标签奖以及Ethical Boardroom颁发的最佳公司治理奖。Alba和Daiki Aluminium通过专注于回收和减少废物，寻求为利益相关者创造持久的价值，并为铝行业创造更可持续的未来。
【大洋洲】
澳大利亚：塞浦路斯金属与嘉能可合作重新启动Nifty铜矿
事件：7月26日，澳大利亚塞浦路斯金属公司(ASX: CYM)与全球大宗商品交易商和矿业公司嘉能可(Glencore)宣布了一项商业战略合作伙伴关系，加快重启该公司位于黑德兰港(Port Hedland)附近的Nifty铜矿。嘉能可将从Nifty的两家加工厂以市场价格购买铜产品，包括初创期生产的不合格材料。该承购合同涵盖了生产并交付至黑德兰港的100%的阴极。销售合同将从2026年开始，这是Nifty可能生产浓缩物的最早日期。根据该交易，嘉能可还将这些精矿交付给Mt Isa冶炼厂，该厂是全球最大的矿业集团之一，也是澳大利亚第二大铜生产商。嘉能可将为铜生产预付2000万澳元，以加快新露天矿的建设，并提供营运资金。塞浦路斯拥有购买硫酸的选择权以及嘉能可的技术支持，以消除供应的不确定性。（路透社）
评述：Nifty矿位于皮尔巴拉地区东北部大沙漠的西部边缘，于1993年作为露天氧化铜矿开始运营，然后于2006年过渡到地下硫化矿。从氧化作业开始到2019年11月该矿进入维护和保养阶段，Nifty已经生产了超过70万吨铜金属。Cyprium在2021年3月收购了Nifty项目100%的股份，作为与Metals X (ASX: MLX)更大交易的一部分。今年早些时候发布的一份资源声明估计，总资源量为1.25亿吨，104万吨铜的平均含铜量为0.83%。大部分资源属于所示类别，8090万吨，635765吨铜的品位为0.79%。
【北美洲】
加拿大： 停滞不前的巴拿马铜矿首次削减工时
事件：第一量子矿产有限公司称，该公司正在削减其在巴拿马停工的铜矿的工作时间，以控制在去年停工令后保护该矿的成本。第一量子加拿大公司将减少工人的额外工作时间，并结束周日活，决定将于8月15日生效。工会领袖迈克尔·卡马乔(Michael Camacho)8月6日称，“公司正在执行这一行动，但没有得到仍在那里维持项目运转的工人的支持。”（彭博新闻）
评述：该决定可能会给何塞·劳尔·穆利尼奥总统的新政府带来一些压力，因为当局正在审查第一量子公司保护该网站的计划。穆利诺提出了在一段未知时期内重新开放该矿的可能性，以支付永久关闭的成本。作为谈判的前奏，穆利诺要求该公司放弃对巴拿马的仲裁程序。第一量子表示，从1月到6月其在该网站的维护和保养上花费了1.15亿美元。巴拿马当局将关闭成本定为8亿美元。去年，在数周的公众抗议最终导致该国最高法院裁定First Quantum的合同违宪后，穆利诺的前任下令关闭Cobre Panama矿。
美国：EnergyX出价1.5亿美元收购加兰锂业在阿根廷的资产
事件：8月5日，美国锂技术初创公司EnergyX出价1.5亿美元收购总部位于珀斯的加兰锂业（Galan）在阿根廷的资产，这是在低市场价格下整合生产电动汽车电池金属所需面积的战略的一部分。根据EnergyX的说法，收购要约于7月11日首次发出，两家公司正在谈判中。（路透社）
评述：此次收购正值锂价格在过去一年中大幅下跌，导致行业领导者Albemarle等公司裁员。EnergyX首席执行官Teague Egan表示，之所以收购Galan在阿根廷的项目，是为了在低价环境下巩固资源，而锂的需求将在这十年的晚些时候继续增长。通用汽车和由韩国浦项制铁集团牵头的财团是EnergyX的投资者，该公司在德克萨斯州奥斯汀设有办事处。EnergyX在2022年竞标玻利维亚的乌尤尼盐湖(Salar de Uyuni)锂矿时失利，该公司在智利北部有一个试点项目，目前正在北美开发项目。
【南美洲】
巴西：必和必拓在巴西寻找黄金、铜矿
事件：据知情人士透露，全球第一大矿业公司必和必拓集团(BHP Group Ltd .)计划出售其在收购Oz Minerals Ltd .时收购的巴西铜和黄金资产。知情人士说，在完成对这些资产的战略评估后，该公司已聘请Banco Santander SA为潜在的出售谈判提供咨询，这些人要求不要透露讨论私人细节的身份。必和必拓和桑坦德银行的发言人拒绝对此事发表评论。（MINING）
评述：必和必拓这笔63亿美元的收购是其十多年来最大的一笔交易，也是其增加清洁能源和电动汽车所用关键材料的战略的一部分，必和必拓无意出售与淡水河谷共同拥有的铁矿石生产商Samarco Mineracao SA。
智利：智利燃料林业巨头Copec探索绿色氢、铜选项
事件：随着清洁能源转型提振需求，智利最大的工业集团Empresas Copec SA正在探索扩大绿色氢和铜矿开采的选择。战略和发展经理Jorge Ferrando说，由智利Angelini家族控制的燃料到林业综合企业在关注小项目后，正在氢方面“分析开展更大项目的可能性”。Empresas Copec的大部分利润仍然来自化石燃料和木材产品，它正在加快进军可再生能源和替代燃料。Ferrando没有评论具体的项目，他说引入绿色氢生产的合作伙伴来分享投资和增加能力可能是有意义的。（彭博新闻)
评述：电气化也提振了铜的前景，尽管这种布线金属从今年早些时候达到的创纪录高位大幅回落。Empresas Copec在秘鲁的Mina Justa铜矿拥有间接股份，目前公司在研究新的机会，无论是在当地还是在其他竞争激烈的地区。与此同时，Mina Justa正准备决定是否继续进行一项4亿美元的铜矿项目。
阿根廷：嘉能可收购阿根廷泛美阿根廷铜矿
事件：嘉能可（Glencore International AG ）与加拿大矿商泛美银业公司（Pan American Silver Corp）已达成协议，嘉能可将从泛美手中收购其阿根廷项目MineraAguaRicaAlumbrera（MARA）项目56.25%的股份。根据协议条款，嘉能可将在交易完成后支付4.75亿美元现金，并给予泛美0.75%的铜冶炼厂净回报（NSR）特许权使用费。MARA项目最初由Yamana Gold、嘉能可 和 Newmont（纽蒙特）于2020年12月成立的合资企业通过整合Minera Alumbrera 工厂和采矿基础设施以及Agua Rica项目而形成。泛美公司表示，将出售嘉能可已部分拥有的MARA另外56.25%的股份，从而使嘉能可拥有该项目的完全所有权。2022年10月，嘉能可收购了纽蒙特18.75%的股份，使其持股比例达到43.75%。泛美于2023年3月收购了Yamana Gold公司56.25%的股份，作为其收购Yamana Gold 公司的一部分。（路透社）
评述：MARA公司位于阿根廷卡塔马卡省，已探明和可能的矿产储量为铜540万吨，金740万盎司，矿石储量为11.05亿吨。根据超过86千米钻探所证实的矿产储量，该项目矿山开采年限为27年。由于现有的Alumbrera选矿厂和相关基础设施维护良好，MARA棕地项目是当今全球资本密集型最低的铜矿项目之一。预计MARA项目投产后将跻身全球铜生产商前25强，前10年的平均铜年产量将超过20万吨（包括更多的副产品原料）。嘉能可表示，基于其在2020年与Agua Rica 整合之前成功运营Alumbrera业务的历史，嘉能可对该资产和司法管辖区拥有广泛的机构知识。交易的完成取决于惯例条件和监管备案。嘉能可预计交易将于2023年第三季度完成。交易完成后，嘉能可将成为MARA的唯一所有者和运营商。嘉能可在阿根廷的另一个主要铜矿是El Pachon，目前正在进行全面可行性研究。这是一个位于阿根廷圣胡安省的铜钼项目。该项目位于海拔3,600米至4,200米之间，距智利国际边界约5公里。El Pachon 公司100%控股，预计矿山寿命为25年，年产铜约35万吨。嘉能可在收购MARA后，其在阿根廷的铜总产量将超过55万吨/年。
【非洲】
赞比亚：拟推进的矿产监管法面临采矿业的强烈反对
事件：赞比亚新的矿产监管委员会(Minerals Regulation Commission)法案引发了主要矿业集团的担忧，它们警告称，这可能会阻碍投资，损害该国将铜年产量提高至300万吨的目标。作为非洲第二大铜生产国，赞比亚改革采矿法的举措引起了广泛关注。这项拟议中的立法将赋予赞比亚政府在向投资者发放许可证之前收购矿产勘探区股份的能力。此外，如果发现矿藏，该法案将允许财政部长保留政府在采矿许可证中的股份。赞比亚矿业协会(ZCM)和赞比亚矿产勘探公司协会(AZMEC)对拟议法律的某些方面表示反对，认为这可能会加深对该国投资风险的认识。在一份联合声明中，行业组织警告称，该法案中关于政府在新企业中可能“免费”收购的条款，可能会损害财产权，并阻碍投资。该国矿业部尚未回应对拟议立法的置评请求。与此同时，哈凯德·希奇莱马总统的政府渴望吸引投资者，帮助在未来十年将铜产量提高到300万吨。根据ZCM的数据，赞比亚的铜产量从上一年的76.3万吨降至2023年的69.8万吨。包括Barrick Gold和First Quantum Minerals在内的主要投资者宣布了大幅扩张计划，以提高赞比亚的铜产量。然而，行业利益相关者担心，新的监管框架可能会使这些努力复杂化，影响采矿业的整体增长。（Metals Wire）
评述：近年来，随着关键矿产越来越被重视，资源民族主义也再度兴起，试图从本国资源开发中获取更多利益，避免资源被低价出口，并试图提高本国在产业链价值链中的位置。铜占赞比亚总出口的近65%,几年前在赞比亚试图清算孔科拉铜矿(KCM)后，被Verisk Maplecroft列为资源民族主义风险最高的国家之一。近年来，赞比亚矿业和矿产开发部的官员开始从矿区收集样本，以防止矿业公司低估其产量，从而减少税收。近年来，赞比亚主要矿带的居民对外国所有者未能开发他们的矿山、创造稳定的就业机会和积极促进赞比亚经济表达了越来越多的不满。甚至有政府部门声称，一些运营商故意提交低品位样品进行评估，剥夺了该国的矿产特许权收入。2021年，尽管其实施了“资源民族主义”政策，当时执政的爱国阵线(PF)政府在赞比亚选举中未能获得铜带矿区社区的选举支持。因此，铜带选民从赞比亚人民阵线转向反对党国家发展联合党，后者在2021年赢得了赞比亚总统大选。新政府虽然开始采取了缓和策略，以持续获得海外投资，与韦丹塔等公司和解，但资源民族主义不可能消退。拟推进的法案就是赞比亚在矿业开发中试图强化本国利益的又一典型举措，并且这将和其大选、政治变革等交织，增加了该国矿业投资的复杂性和不确定性。
【欧洲】
俄罗斯：俄罗斯铝业推进铝地铁车辆项目以提高效率和可持续性
事件：俄罗斯铝业公司正与顶级工程公司和机械制造企业合作，在俄罗斯地铁系统中率先研发设计铝制地铁车厢。该倡议旨在创造一种更轻、更经济的替代传统钢制地铁车厢的方法。俄罗斯铝业公司市场开发总监Evgeny Vasiliev解释说，首要目标是开发一种比现有钢铁同行至少轻2吨的型号。这种重量的减轻有望显著提高铝制汽车的经济效益。新车型的车架、车身、内外部件将采用铝合金，而车轮和转向架仍将采用钢制。通过将单节车厢的重量减少2吨，将整列火车的重量减少16吨，预计可以节省大量电力。这可能导致在建设新的地铁线路时需要更少的变电站。此外，轻质设计允许额外的设备，如在延长的陆路路线上运行的列车上安装更多的空调或太阳能电池板。市场发展局项目组负责人Evgeny Ignatyev强调了该项目对整合铝系统的重视。轨道车的铝型材将挤压成内置框架，用于监视器、灯座、通风系统凹槽和其他内部设计元素。这种设计方法可以用最少的紧固件快速组装，不需要焊接和切割，从而减少技术人员的工作时间。
鉴于俄罗斯地铁车队的频繁更新，与钢制车辆30-35年的使用寿命相比，铝制车辆45年的使用寿命并不是主要关注点，但战略优势在于铝的可回收性。根据Ignatyev的说法，铝允许100%回收而不损失性能。这意味着运营商可以通过在铝的使用寿命结束时出售金属进行回收来回收高达30%的铝价值。对再生金属的需求不断上升是全球趋势的一部分，因为这有助于减少铝生产和产品的碳足迹。（Metals Wire）
评述：减轻重量和材料替代是交通工业日益增长的趋势。近年来，行业内外很多企业都在积极推进将大型车身中的钢制车身替换为铝制车身的研究。然而在过去的二十年里，尽管铝在交通工具中的使用一直在增加，但是在开发铝制交通工具车身方面的进展是有限的。事实上，大多数铝的替代品都是以铸件和锻件的形式出现在传动装置、车轮等方面。特别是用铝代替钢在一定程度上受到监管压力的影响，监管压力要求通过减轻车辆重量来满足燃料效率标准，并满足回收标准。“以铝代钢”是个漫长的过程，它虽然在工业型材方面受到推崇，但想在金属产业中代替钢材的位置还为时尚早，诸多的技术因素和工艺要求待突破。目前“以铝代钢”只处于起步阶段，需探索和磨合的问题还有很多。随着材料科学的不断进步和工业技术的创新，铝型材的应用范围将进一步扩大，未来在更多领域替代钢铁的可能性也在不断增加。当然，这并不意味着钢铁型材将完全退出历史舞台，因为在某些重载和高强度要求的场合，钢铁仍然是不可或缺的材料。但在轻量化、环保和可持续发展的大趋势下，工业铝型材的优势将使其在新材料时代占据一席之地。
作者 | 郑宏军 中国金属矿业经济研究院高级研究员
李晓杰 中国金属矿业经济研究院高级研究员
